Чтение онлайн

на главную - закладки

Жанры

FOREX на 5 часов в неделю. Как зарабатывать трейдингом на финансовом рынке в свое свободное время

Хорнер Раджи

Шрифт:

Вопрос о двух процентах

...

«Здравствуйте, Раджи, не могли бы Вы поделиться своим мнением относительно управления рисками? Что вы думаете о правиле, в соответствии с которым в любой момент времени нельзя рисковать больше чем 1–2 процентами от общей суммы торгового счета? Этого правила придерживаются многие трейдеры. Правда ли, что при 10 тысячах долларов на балансе я не должен рисковать суммой, превышающей 100–200 долларов? Что вы думаете об одновременном выставлении ордеров по коррелирующим парам – например, по USD/CHF и EUR/USD – при условии, что волна, поддержка и сопротивление выглядят хорошо?

Заранее

благодарю, Луис»

Это очень хорошие вопросы. Многих трейдеров интересует то же самое. Вам уже известно о том, что я считаю управление рисками вопросом психологии. По моему мнению, задействование стоп-лосс ордеров к дисциплине имеет больше отношения, нежели к количеству пунктов или процентной величине счета. Большая часть трейдеров не использует свои рассчитанные по формуле стоп-лосс ордера, так как, честно говоря, они ничего не значат. Не составляет труда передвинуть ордер или вообще отменить его, если выставление стоп-лосс ордера на определенном уровне цены не несет конкретной смысловой нагрузки. Как насчет стоп-ордера в 30 пунктов? Или 35 пунктов? Стоп-лосс ордер допускает вольное обращение с собой, когда выставляется произвольно, или когда в его основу положена некая процентная или числовая величина. Многие годы наблюдений за собой и общения с трейдерами позволяют мне утверждать это.

Принцип сопряжения стоп-лосс ордера с конкретными величинами мне не по душе и потому, что это исподволь внушает мысль о трейдинге как об азартной игре. Тем не менее, я не отрицаю наличие игрового аспекта в трейдинге на рынках. Я уверена в необходимости сведения до минимума элемента везения и случайности. Мои друзья, которые являются не только прекрасными трейдерами, но и хорошими игроками, добиваются успеха за счет дисциплины и умелого варьирования размерами ставок. Речь здесь не идет об удаче или о чудодейственной математической формуле – надо чувствовать, когда импульс благоволит вам, и действовать соответственно.

Сопоставим сказанное с определением размера и уровня выставления стоп-лосс ордера… Здесь требуется особый подход, согласно которому каждая сделка имеет свою критическую точку, прохождение которой превращает ее в негодную и бесперспективную. Под критической точкой подразумевается момент времени или некий ценовой уровень, за которыми исчезает всякий смысл сохранения длинной или короткой позиции в силу изменения обстоятельств, приведших к ее открытию. Обратите внимание, что в определении критической точки отсутствует упоминание о количестве пунктов или процентов.

Согласна с тем, что 1–2 процента могут служить пороговым значением. Определенно существуют сценарии входа, критическая точка которых несет в себе столь высокие риски (возможность убытка) для вашего торгового счета, что лучше отказаться от исполнения таких сделок.

Однако трансформация 1–2 процентного порога в стоп-лосс ордер ошибочна. Думаю, что при пробитии модели треугольника 1–2 процента допустимы в качестве порога, но стоп-лосс ордер следует определять, принимая во внимание критическую точку. В случае с треугольником критической точкой (уровнем) будет служить противоположная сторона модели. Действительно, прорыв уровня сопротивления модели треугольника не может считаться состоявшимся, если цена затем обваливается и пробивает линию восходящей тенденции. Поэтому при составлении торговых планов сделок для треугольных формаций необходимо учитывать противоположные уровни.

Противоположная сторона модели треугольника никак не соотносится с фиксированным количеством пунктов стоп-лосс ордера или его процентным отношением к балансу торгового счета, здесь речь идет о конкретных уровнях поддержки и сопротивления.

С другой стороны, если выставление стоп-лосс ордера на критическом уровне чревато потерей 1–2 процентов вашего торгового счета, разумным решением стал бы отказ от совершения сделки. Иными словами, некоторые сделки подходят для одних счетов и не подходят для других.

Что касается второго вопроса, у меня нет проблем с одновременной покупкой пары EUR/USD и продажей пары USD/CHF. Каждая позиция должна отвечать определенным условиям, так как факт покупки одной пары сам по себе не оправдывает продажу другой. Здесь всплывает еще одна чрезвычайно важная тема – гармоничное сочетание сделок. Я занята поиском сделок по разным валютным парам, которые вместе хорошо смотрятся и не диссонируют. У меня нет желания хеджировать одну позицию другой; также я не имею обыкновения входить в рынок по разным парам, используя при этом графики одного и того же временного масштаба, что может противоречить характеру движения по индексу доллара США.

Выставление стоп-лосс ордера

Выставление стоп-лосс ордера требует глубокого понимания внешней и внутренней психологии. Трейдеры должны уметь распознавать момент смены настроения стада и соответствующим образом реагировать на это.

Трейдинг, как и любой иной род деятельности, подразумевающий тестирование мнения и профессиональных навыков, может стать серьезным испытанием для эго. Никому не нравится оказываться неправым. Мы всеми силами стараемся избавиться от чувства неправоты и ни за что не признаемся в ошибках. Что, если выставление стоп-лосс ордера является по сути своей правильным действием? Что, если точное соблюдение торгового плана является основанием для гордости?

Большинство трейдеров не следует торговым планам и игнорирует ими же самими установленные правила управления рисками, так как в глубине души не считают их обоснованными. Выставление ордера часто происходит с учетом неких процентов или определенного числа пунктов, которые кажутся взятыми с потолка. Нетрудно проигнорировать стоп-лосс ордер, когда вы сами не вовлечены в процесс принятия решения. Нельзя относиться к использованию фиксированного уровня как к осознанной активности – такое действие не предваряется самостоятельным анализом рыночной ситуации. Полагаю, в общем и целом, управление рисками относится к сфере психологии в большей степени, нежели к областям технического и фундаментального анализа. В первую очередь, решение об открытии позиции принимается на основании некоего анализа, следовательно, существует конкретная причина, обоснование сделки. Концепция обоснованности сделки важна, поскольку стоп-лосс ордера должны базироваться не на фиксированном процентном или денежном значении, а на эволюции рыночной ситуации, лишающей сделку ее оснований.

У меня был ученик, который совершенно не был способен точно реализовывать свои торговые планы и выставлять стоп-лосс ордера. Проблема была в том, что стоп-ордер ничего не значил для него. Определив уровень стоп-лосс ордера в 20 пунктов, он легко переставлял его на 25, 30 или 45 пунктов. Число является простой арифметической величиной, никак не соотносящейся с техническими или фундаментальными обстоятельствами рыночного движения. Как насчет долларового эквивалента пунктов? Если стоп-ордер устанавливается на уровне 50, 100 или 500 долларов убытка – в зависимости оттого, что допускает ваш болевой порог, не составляет труда отодвинуть его, скажем, со 100 долларов на 125: невелика разница – проиграть 125 долларов вместо 100! Мы с учеником решили проблему, учитывая концепцию обоснованности при разработке торговых настроек для управления рисками, после чего отношение молодого трейдера к стоп-лосс ордеру сменилось с негативного на позитивное.

Поделиться:
Популярные книги

Вперед в прошлое 2

Ратманов Денис
2. Вперед в прошлое
Фантастика:
попаданцы
альтернативная история
5.00
рейтинг книги
Вперед в прошлое 2

Главная роль 4

Смолин Павел
4. Главная роль
Фантастика:
попаданцы
альтернативная история
5.00
рейтинг книги
Главная роль 4

Крестоносец

Ланцов Михаил Алексеевич
7. Помещик
Фантастика:
героическая фантастика
попаданцы
альтернативная история
5.00
рейтинг книги
Крестоносец

Отмороженный 3.0

Гарцевич Евгений Александрович
3. Отмороженный
Фантастика:
боевая фантастика
рпг
5.00
рейтинг книги
Отмороженный 3.0

Я еще не князь. Книга XIV

Дрейк Сириус
14. Дорогой барон!
Фантастика:
юмористическое фэнтези
попаданцы
аниме
5.00
рейтинг книги
Я еще не князь. Книга XIV

Идеальный мир для Лекаря 26

Сапфир Олег
26. Лекарь
Фантастика:
аниме
фэнтези
5.00
рейтинг книги
Идеальный мир для Лекаря 26

Кодекс Крови. Книга IV

Борзых М.
4. РОС: Кодекс Крови
Фантастика:
фэнтези
попаданцы
аниме
5.00
рейтинг книги
Кодекс Крови. Книга IV

Снегурка для опера Морозова

Бигси Анна
4. Опасная работа
Любовные романы:
современные любовные романы
5.00
рейтинг книги
Снегурка для опера Морозова

Шериф

Астахов Евгений Евгеньевич
2. Сопряжение
Фантастика:
боевая фантастика
постапокалипсис
рпг
6.25
рейтинг книги
Шериф

Измена. Он все еще любит!

Скай Рин
Любовные романы:
современные любовные романы
6.00
рейтинг книги
Измена. Он все еще любит!

Неудержимый. Книга III

Боярский Андрей
3. Неудержимый
Фантастика:
фэнтези
попаданцы
аниме
5.00
рейтинг книги
Неудержимый. Книга III

Чужая семья генерала драконов

Лунёва Мария
6. Генералы драконов
Фантастика:
фэнтези
5.00
рейтинг книги
Чужая семья генерала драконов

Адвокат вольного города

Парсиев Дмитрий
1. Адвокат
Фантастика:
городское фэнтези
альтернативная история
аниме
5.00
рейтинг книги
Адвокат вольного города

Изгой Проклятого Клана. Том 2

Пламенев Владимир
2. Изгой
Фантастика:
попаданцы
аниме
фэнтези
фантастика: прочее
5.00
рейтинг книги
Изгой Проклятого Клана. Том 2