Рынок ценных бумаг: тесты и задачи
Шрифт:
з) учет сделок, совершенных с ценными бумагами.
9. Органами, осуществляющими государственное регулирование рынка ценных бумаг, являются:
а) ФСФР;
б) Министерство финансов;
в) Пенсионный фонд;
г) Центральный банк;
д) внебюджетные фонды;
е) Президент;
ж) Правительство;
з) страховые компании.
10. Организации, относящиеся к саморегулируемым на рынке ценных бумаг, следующие:
а) фондовые биржи;
б) ПАРТАД;
в) ФСФР;
г) НАУФОР;
д) СКРО;
е) Центральный банк РФ;
ж) АУВЕР;
з) ВСС.
Тест 3.
Ответьте «Да» или «Нет».
1. Юридическое лицо или органы исполнительной власти либо органы местного самоуправления, несущие от своего имени обязательства перед владельцами ценных бумаг по осуществлению прав, закрепленных ими, – это инвесторы?
2. Физические и юридические лица, имеющие временно свободные средства и желающие инвестировать их для получения дополнительных доходов, – это эмитенты?
3. Акционерные общества относятся к институциональным инвесторам?
4. Могут ли быть государственные органы и органы местного самоуправления инвесторами ПИФов? Является ли паевой инвестиционный фонд юридическим лицом?
5. Дилер – это профессиональный участник биржевых сделок, работающий самостоятельно и совершающий сделки за свой счет?
6. Открытое акционерное общество, исключительным предметом деятельности которого является инвестирование имущества в ценные бумаги и иные объекты, – это паевой инвестиционный фонд?
7. Может ли совмещаться брокерская деятельность с другими видами деятельности на рынке ценных бумаг?
8. Денежные средства клиентов, переданные ими брокеру для инвестирования в ценные бумаги, должны находиться на специальном банковском счете?
9. Имеет ли право сам эмитент быть держателем реестра владельцев ценных бумаг?
10. Членами саморегулируемой организации профессиональных участников рынка ценных бумаг могут быть только профессиональные участники рынка ценных бумаг?
11. Фондовая биржа может быть зарегистрирована как акционерное общество?
12. Фондовая биржа обязана принять на торги любую размещенную акцию открытого акционерного общества?
13. Деятельность по организации торговли на рынке ценных бумаг может осуществлять только регистратор?
14. Совокупность технических, технологических и организационных средств, позволяющих заключать сделки с ценными бумагами, сверять их параметры, – это торговая система?
15. Требуется ли специальная лицензия для осуществления частного клиринга?
16. Клиринговая организация может обслуживать только одну фондовую биржу?
17. Депозитарием может быть только юридическое лицо?
18. Имеет ли право регистратор делегировать часть своих функций другим регистраторам?
19. Может ли лицо, на профессиональной основе осуществляющее деятельность по ведению реестра, совмещать ее с другими видами деятельности на рынке ценных бумаг?
20. Имеет ли депозитарий право распоряжаться ценными бумагами депонента, управлять ими или осуществлять от имени депонента любые действия с ценными бумагами, кроме осуществляемых по поручению депонента, в случаях, предусмотренных депозитарным договором?
Тест 4. Термин-определение
1. Найдите в правой колонке определение терминов, указанных в левой колонке.
2. Найдите в правой колонке определение терминов, указанных в левой колонке.
3. Найдите в правой колонке определение терминов, указанных в левой колонке.
Глава 2
Ценные бумаги и их виды
2.1. Сущность и виды ценных бумаг
Понятие ценной бумаги многогранно, его можно рассматривать как с экономической точки зрения, так и с юридической. В ст. 142 ГК РФ дается юридическое определение ценной бумаги как документа, удостоверяющего, с соблюдением установленной формы и обязательных реквизитов, имущественные права, осуществление или передача которых возможны только при его предъявлении.
Как юридическая категория, ценные бумаги определяют следующие права: владения ценной бумагой, управления ею, а также удостоверяют имущественные и обязательные права и права передачи или получения собственности.
Как любая экономическая категория, ценная бумага имеет соответствующие характеристики: временные, пространственные, рыночные (табл. 2.1.1).
Таблица 2.1.1. Классификация ценных бумаг
1. В мировой практике ценные бумаги по происхождению делят на два больших класса: основные ценные бумаги и производные ценные бумаги.
Основные ценные бумаги – это ценные бумаги, в основе которых лежат имущественные права на какой-либо актив (товар, деньги, капитал, имущество, ресурсы и др.).
Производные ценные бумаги – это бездокументарные формы выражения имущественного права (обязательства), возникающего в связи с изменением цены базисного актива, т. е. актива, лежащего в основе данной ценной бумаги. К производным ценным бумагам относят фьючерсные контракты и свободно обращающиеся опционы.
2. По форме выпуска ценные бумаги можно разделить на эмиссионные (акции, облигации) и неэмиссионные (вексель, чек, опцион).
Эмиссионная ценная бумага – любая ценная бумага, в том числе бездокументарная, которая характеризуется одновременно следующими признаками: 1) закрепляет совокупность имущественных и неимущественных прав, подлежащих удостоверению, уступке и безусловному осуществлению в соответствии с действующим порядком; 2) размещается выпусками; 3) имеет равные объемы и сроки реализации прав внутри одного выпуска вне зависимости от времени приобретения ценных бумаг. Неэмиссионная ценная бумага — ценная бумага, выпускаемая поштучно или небольшими сериями.