Секреты профессионалов трейдинга. Методы, используемые профессионалами для успешной игры на финансовых рынках
Шрифт:
В последние годы я пришел к выводу, что из спортсменов получаются прекрасные трейдеры. Примеров тому немало. Объяснить этот феномен нетрудно. Спортсмены хорошо тренированы как физически, так и ментально, они привыкли переносить нагрузки и стрессовые ситуации. У них нет иллюзий относительно того, что их профессиональный статус определяется не всей историей выступлений, а тем, как они сумели проявить себя в последнем сезоне, а в некоторых видах спорта – в прошлом матче. Мир спорта не склонен прощать неудачи, в этом он похож на мир трейдинга.
Спорт и трейдинг
Итак, никого не должно удивлять, когда покинувшие профессиональный спорт спортсмены пробуют свои силы на торговых площадках. Для них биржа является местом, где они могут трансформировать наработанные навыки самодисциплины
Сегодня на биржах работает много бывших теннисных профессионалов и полупрофессионалов. То же относится и к игрокам в хоккей, которые на торговой площадке действуют с не меньшим успехом, нежели на площадке ледовой. Одни из самых лучших трейдеров за всю историю существования торговой площадки фьючерсами на индекс S amp;P 500 пришли из спорта. Семья Хьюзов (Hughes) – Джордж, Джек и Джим (George, Jack, Jim); Трой Мюррей (Troy Murray); олимпийский чемпион Джек O’Каллаген (Jack O’Callaghan) и Марк Плэнтери (Mark Plantery) – вот далеко не полный список бывших хоккеистов, преуспевших на бирже. Марк Плэнтери и Джордж Хьюз с первых дней работы на площадке отличались бесстрашием и полным манкированием бычьей тактики, которая в то время была в моде. Они принесли с собой образ мыслей, сформировавшийся в годы их спортивной карьеры. Этот тип мышления идеально подходил для преодоления чувства страха перед торговлей.
До того, как стать трейдером, Плэнтери около шесть лет играл в НХЛ и один сезон в Италии. Он выступал за Виннипег (Winnipeg), будучи защитником, специализировался на игре в меньшинстве. Я с благоговением слушал, как он и другие бывшие хоккеисты рассказывали о том, как они сражались против выдающихся игроков современности, включая великого Уэйна Гретцки (Wayne Gretzky). Среди массы трейдеров Плэнтери всегда выделялся эмоциональной отстраненностью, которую сохранял в самые напряженные моменты торговли. Марк не был самым крупным трейдером, в смысле размера средств под его управлением, но он брал свое благодаря упорной работе и решимости. Именно эти качества и превратили спортсмена в успешного трейдера. Можно было сколько угодно заглядывать ему в глаза – все равно никогда нельзя было угадать, проиграл он сегодня или выиграл.
С самого начала было ясно, что это особенная личность. В первый же день самый агрессивный из всех трейдеров на площадке кинулся в его сторону, сжав кулаки и изрыгая проклятия. Не отступив ни на йоту, Плэнтери остановил нападавшего одним взглядом, после чего сказал ледяным голосом: «Можешь ударить, но придется сильно постараться… После ударю я». Засим последовало долгое и неловкое молчание. Но все уже было решено. Агрессия была пресечена, более того, Плэнтери утвердился в качестве человека, с которым лучше не связываться. Однако мужчиной его делало не только бесстрашие. Он аккуратно и четко выполнял всю подготовительную работу к каждой торговой сессии. Каждый раз, видя, как Марк изучает графики и заголовки газетных сообщений, я представлял его, смотрящим запись матча команды, против которой ему предстояло играть.
Хьюз же, напротив, был воплощением скорости и решимости. Выпускник Гарварда, он использовал хоккейный опыт для развития бешеной скорости и интенсивности работы, благодаря чему и стал одним из лучших трейдеров на площадке фьючерсов на индекс S amp;P 500. Он с такой стремительностью влетал в рынок и выскакивал из него, что подчас длительности открытой позиции ему не хватало на запись в торговом билете.
Не стоит думать, что сказанное распространяется на всех спортсменов. Это не так. Высокие и массивные атлеты на торговой площадке пользуются всего лишь одним преимуществом перед остальными, в буквальном смысле возвышаясь над массой, они более заметны брокерам, которые заполняют ордера. Так или иначе, факты свидетельствуют о том, что именно бывшие теннисисты и хоккеисты лучше других приспосабливаются
Однако хорошие трейдеры выходят не только из спортсменов. Среди успешных трейдеров можно обнаружить в прошлом строительных рабочих, электриков, мойщиков витрин и компьютерщиков. Бесконечный список профессий, брошенных белыми и синими воротничками ради возможности испытать счастье победы на фьючерсном рынке. Биржевая торговая площадка – одно из немногих мест в мире, где рядом стоят выпускник Гарварда, бывший водитель грузовика и экс-спортсмен, причем все они имеют, в общем-то, одинаковые шансы на успех.
Усреднение убыточной позиции
Начинающим трейдерам и «инвестиционной общественности» недостает понимания того, что личность трейдера влияет на используемый им метод торговли. К примеру, бывшие спортсмены часто становятся скальперами, потому что скальпирование на рынке не обходится без огромных затрат энергии. Скальперы находятся в рынке всего несколько секунд. Говорят, что скальпер, который продержал позицию дольше двух минут, влюбляется в нее и должен будет испытать всю прелесть обладания позицией, открытой без должной подготовки и анализа. Общераспространенная ошибка скальперов-новичков – открытие новых позиций в дополнение к ранее открытой позиции, которая находится в минусе. Таким образом они пытаются удержать среднюю цену позиции, несмотря на движение цены в неблагоприятном для них направлении. Очень часто трейдеры продолжают открываться в заранее заданном направлении, успевшим стать убыточным. Они стремятся выбраться на уровень безубыточности, а если повезет, то и закрыться с маленькой прибылью. Это называется усреднением убыточных позиций.
Впервые сойдя на площадку, я повстречал там старого и мудрого человека, которого звали Сэм. Он относился ко мне с симпатией. Я все время пытался рассмешить Сэма, рассказывая ему шутки и анекдоты. Зная, что я новичок, он по утрам подходил к моему рабочему столу и задавал вопросы о предстоящем выходе экономических данных в надежде на то, что я рано или поздно начну обращать внимание на нужные индикаторы. Торгуя, я замечал на себе взгляд Сэма, наблюдавшего за мной из своего угла площадки.
В конце моей первой рабочей недели Сэм – мой новый гуру – отвел меня в сторонку и сказал: «Джек, ты же армянин, верно? Не забывай, мой мальчик, что усреднение убытков убило больше армянских трейдеров, чем турки». Сказав это любящим тоном, он отошел прочь. Я не знал, что и подумать. Я был в шоке, потому что до этого момента занимался только усреднением позиций в минусе. Он видел, как я добавляю позиции одну за другой. Я открыл подряд четыре позиции, и все они были убыточными. В итоге я закрылся в минус. Логика моих действий основывалась на возможности отката, который позволил бы мне избежать потерь и закрыться по нулям. Задумайтесь, насколько глупый посыл! Да, я был неопытным трейдером, но, тем не менее, я провел несколько лет рядом с площадкой, пока не заимел счет. Поэтому мысль о том, что я совершил типичную для новичка ошибку, терзала мое сердце и хрупкое трейдерское эго. Замечание Сэма стало для меня хорошим уроком о соотношении риска и доходности. Нет смысла добавлять к плохим позициям еще такие же, увеличивая тем самым риск. Так нельзя торговать на рынке.
Прирожденные трейдеры
Про некоторых скальперов, которых я знал, вполне можно сказать, что они родились трейдерами. Квинтэссенцией этого понятия может служить Дональд Слайтер (Donald Sliter). Он вырос по соседству со мной в Роджерс Парке, в рабочем районе на севере Чикаго. Дональд считался там крутым парнем. Но в нем всегда было что-то, отличавшее его от остальных. Он был умнее. Когда его друзья лезли в бой, он всегда пытался разнять дерущихся. После попойки в баре он растаскивал товарищей по домам. Недостаток формального образования у Слайтера компенсировался прирожденным даром – наличием рыночного инстинкта.