Управление финансовой устойчивостью и рисками коммерческого банка
Шрифт:
Итак, оценив внедряемый Банком России зарубежный опыт управления финансовой устойчивостью и рисками, отметим, что для российской практики в настоящее время его использование является весьма проблематичным: нет рейтинговых агентств, производящих оценку кредитоспособности предприятий и фирм, бюро кредитных историй, которые выступают накопителями исторической информации. Привлечение для целей оценки кредитного риска международных рейтинговых компаний не представляется возможным по ряду причин: отсутствие необходимой и достаточной информации (прежде всего отчетности, составленной по международным стандартам), недоступность данной услуги большинству банков в связи с высоким уровнем оплаты.
Для учета в рамках данного подхода иных видов существенных для кредитной организации рисков, в отношении которых исходя из установленного Банком России порядка не определяются количественные требования к собственным средствам (капиталу),
метод выделения определенной суммы капитала для покрытия данных видов рисков, основанный на использовании профессионального суждения (метод 1);
метод, при котором в отношении иных существенных для кредитной организации видов рисков рассчитывается дополнительно потребность в капитале (метод 2).
Метод 1 рекомендуется применять в отношении видов рисков, оцениваемых качественными методами, например правового риска, тогда как метод 2 - к рискам, в отношении которых количественным способом может быть определена потребность в капитале (например, процентный риск банковского портфеля).
Указанные методы действительно могут применяться одновременно. Например, для процентного риска банковского портфеля может рассчитываться потребность в капитале, а для правового риска может выделяться определенная сумма капитала на его покрытие. Крупным кредитным организациям, использующим внутренние модели для оценки рисков, в дополнение к базовому подходу рекомендуется применять более совершенные методы оценки совокупного объема необходимого кредитной организации капитала.
Для регулирования финансовой устойчивости банка следует использовать методику определения экономического капитала, для этого:
применить унифицированные методы количественной оценки рисков;
определить алгоритм агрегирования оценок рисков и согласования результатов измерения различных видов рисков в части применяемых мер риска, доверительных интервалов удержания инструментов портфеля.
Известно, VaR (Value-at-risk - стоимость, подверженная риску) - наибольший ожидаемый убыток, который с заданной вероятностью может получить инвестор в течение n дней. Ключевыми параметрами VaR являются период времени, на который производится расчет риска, и заданная вероятность того, что потери не превысят определенной величины. Он является суммарной мерой риска, способной производить сравнение риска как по различным портфелям, так и отдельным финансовым инструментам.
Управление рисками регулируется такими основными международными актами, как:
интегрированная модель управления рисками, принятая Комитетом спонсорских организаций Комиссии Тредвея (модель COSO – ERM);
стандарт управления рисками, разработанный совместно Институтом риск-менеджмента (IRM), Ассоциацией риск-менеджмента и страхования (AIRMIC) при участии Национального форума риск-менеджмента в Общественном секторе Великобритании (модель RMS);
международная конвергенция измерения достаточности капитала и стандартов капитала, принятая Банком международных расчетов (Базель II).
Каждый из перечисленных документов ориентирован на достижение определенной цели. Если Базель II устанавливает четкие ограничения на минимальный размер регуляторного капитала, то RMS преследует получение максимальной доходности, но только стандарт COSO – ERM отражает стремление к балансу между доходностью и риском. Отсюда и разброс в типах рассматриваемых стандартом рисков: максимальный набор у COSO – ERM, средний – в стандарте RMS, минимальный – в стандарте Базель II.
Базель II отличается наибольшей детерминированностью, или проработанностью, методов и техник достижения декларированной цели и в качестве инструмента управления рисками существенно полагается на процессы управления лимитами. Трудности проработки методов управления рисками при стремлении к балансу доходности и риска привели к тому, что стандарт COSO – ERM как основной способ управления рисками предлагает непрерывный мониторинг и контроль рискованных процессов, т. е. методологию управления рисками. В стандарте RMS баланс между рискованностью сделок и максимизацией доходности рекомендуется компенсировать переносом риска на третью сторону, например хеджированием или страхованием.
Итак, несмотря на различия в целях и методах управления рисками, каждый стандарт утверждает необходимость непрерывности процессов мониторинга и контроля рисками.
В общем случае выбор в банке того или иного стандарта в качестве основного – задача непростая и в информационном плане трудноразрешимая. Часто банк пользуется несколькими стандартами одновременно, что приводит к неопределенности в процессах управления финансовой устойчивостью и рисками.
1.3. Проблема информационного обеспечения в управлении финансовой устойчивостью и рисками банка
Одним из факторов самоорганизации рынка является информация, необходимая для ежедневного принятия решения в предпринимательской деятельности. Конкуренция на рынке начинается с борьбы за информацию. Для получения необходимых качественных сведений нужно затратить определенные усилия. С этой целью в обществе вырабатываются специальные механизмы, нацеленные на поиск, обмен информации.
Важной составляющей развития отечественных банков в условиях неопределенности и финансовой нестабильности выступает диверсификация портфелей и инструментов, позволяющая минимизировать потери в случае реализации угроз глобальной финансовой экономики. В условиях неопределенности экономики сложно оценить качество системы информационного обеспечения в управлении финансовой устойчивостью и рисками коммерческих банков. Изменение одного вида риска вызывают изменение практически всех остальных рисков коммерческого банка, что затрудняет выбор метода анализа уровня конкретного риска, принятие эффективного решения по его оптимизации и определяет необходимость комплексной оценки множества других рисковых факторов.
Комплексное исследование рисков в финансово-кредитном секторе проводилось Ф. Алескеровым, А. Альгиным, Н. Валенцовой, В. Витлинским, Г. Дьяконовым, И. Журавлевым, В. Золотаревым, И. Ивичич, Л. Игониной, А. Калтыриным, Н. Кауровой, А. Козловым, П. Ковалевым, О. Лаврушиным, С. Лякиной, Н. Орловой, Г. Пановой, Б. Сазыкиным, О. Семенютой и др. 2
Теоретико-методологические исследования глобального финансового кризиса в контексте анализа тенденций развития финансово-кредитных институтов, проектирования стратегий их развития, инструментов и технологий антикризисного регулирования содержатся в работах: Н. Акиндиновой, Ж. Аттали, Е. Воробьева, О. Вьюгина, М. Делягина, П. Кругмана, О. Мамедова, Я. Миркина, Н. Никоновой, О. Свиридова, Р. Шамгунова, А. Фомтева и др. 3
2
Алескеров, Ф. Т., Солодков, В. М., Челнокова, Д.С. Динамический анализ паттернов поведения коммерческих банков России // Экон. журн. ВШЭ. 2006. Т. 10. № 1. С. 48– 61; Альгин, А. П. Риск и его роль в общественной жизни. – М.: Мысль, 1989., Банковские риски / под. ред. О. И. Лаврушина, Н. И. Валенцевой. – 2-е изд., стер. – М.: КНОРУС, 2008; Банковский риск-менеджмент / П. П. Ковалев. – М.: Финансы и статистика, 2009; Витлинский В. В. Кредитный риск коммерческого банка. – Киев: Знания, 2009; Дьяконов, Г. Г., Васильева, O. K., Журавлев, И. Б. Эффективное управление операционным риском // Банковское дело. – 2008. – № 12; Золотарев, В. С., Семенюта, О. Г. Реструктуризация банковского сектора и межрегиональные финансовые потоки // Финансовые исследования / Ростов. гос. экон. ун-т. – 2002. – № 3; Ивичич, И. А. Слияния, поглощения и банкротства в банковской сфере: последние тенденции //Бухгалтерия и банки – 2009. – № 11; Игонина Л. Л. Мировой финансовый кризис и его воздействие на российский финансовый ранок // Экон. вестн. Ростов. гос. ун-та. – 2008. – Том 6. – № 4; Калтырин А.В. Проблемы и перспективы развития банковской системы. – Ростов-наДону: Изд-во СКНЦ ВШ, 2000; Каурова, Н.Н., Лякина, О.В. Слияния и поглощения в банковском секторе // Банковское кредитование. – 2006. – № 4; Лаврушин, О.И. Место рисков в банковской деятельности и их классификация – М.: КНОРУС, 2005.; Лаврушин, О. И. Управление деятельностью коммерческого банка. – М.: Юристъ, 2005; Орлова, Н. В. Какие тенденции характеризуют российский банковский сектор // Банковское дело. – 2008. – № 3; Орлова, Н. В. Россия – 2009: рост просроченных кредитов// Банковское обозрение. – 2009. – № 1; Панова, Г. С. Российские банки в зеркале мировых тенденций // Банковские услуги. – 2002. – № 12; Золотарев, В. С., Семенюта, О. Г. Реструктуризация банковского сектора и межрегиональные финансовые потоки // Финансовые исследования / Ростов. гос. экон. ун-т.
– 2002.
– № 3; Золотарев, В. С., Семенюта, О. Г. Конкурентная среда – условие развития банковской системы // Изв. высш. учеб. заведений. Северо-кавказский регион. Общественные науки.
– 2001; Сазыкин, Б. В. Управление операционным риском в коммерческом банке. Изд-во «Вершина», 2008.
3
Акиндинова, Н. В., Петроневич, М. В. Чем закончится кризис? Среднесрочные сценарии развития мировой и российской экономики. Форсайт. 2009. № 4; Воробьев, Е. Рынок банковских облигаций до и во время кризиса // Рынок ценных бумаг. – 2008. – № 16(367); Вьюгин, О. Россия и мировой кризис: Трансформация долга // Ведомости, 2009. – № 38 (2308) от 4 марта.
Конец ознакомительного фрагмента.