Внешнеэкономическая деятельность: учебный курс
Шрифт:
В результате переговоров условия платежа в контракте на поставку комплектного оборудования могут быть согласованы примерно следующим образом.
1. Заказчик выплачивает поставщику аванс в размере 10% от общей суммы контракта в течение 30–90 дней с даты подписания контракта.
2. Заказчик оплачивает поставщику 10% стоимости машин и оборудования по мере их поставки.
3. На оставшиеся 80% стоимости контракта поставщик предоставит заказчику кредит сроком на 10–15 лет из расчета определенного (на практике 10–14%) процента годовых, оговорив дату исчисления срока этого кредита.
4. Заказчик, подписывая контракт, оговаривает также условие о том, что поставщик в течение установленного времени с даты подписания контракта (например, 30 дней) предоставит ему банковскую гарантию в размере 15–30% от стоимости контракта «на должное исполнение контракта».
Развитие мировых рынков энергоресурсов представляет огромный практический интерес для всех стран мира; к началу XXI в. не осталось практически ни одной страны, не вовлеченной в мировую торговлю ими. Неслучайно в связи с тем, что сегодня множество организаций регулярно разрабатывают кратко-, средне– и долгосрочные прогнозы развития данных рынков, в их числе Международное энергетическое агентство (МЭА), Министерство энергетики США, Мировой банк, специальные службы ОПЕК, Всемирный совет по энергетике. Постоянный интерес самого широкого круга представителей деловых кругов международного бизнеса к оценке наиболее вероятных перспектив развития мировых рынков энергоносителей, и в первую очередь рынка нефти, вполне логичен и объясним. Именно от состояния мирового рынка нефти, динамики и уровня цен на нем в решающей степени зависят мировые цены на другие энергоносители, а опосредованно и на многие другие сырьевые товары международной торговли. Это в свою очередь является важнейшим фактором формирования и всей общехозяйственной конъюнктуры в мире, а вместе с ней средне– и долгосрочных тенденций развития мировой экономики в целом.
Изучение проблем мирового ТЭК исключительно важно и для России, поскольку она, являясь одним из крупнейших экспортеров энергетического сырья, в первую очередь нефти и газа, оказывает весьма существенное влияние на формирование тенденций развития данных рынков. В свою очередь топливно-энергетический комплекс традиционно является базовой бюджетообразующей отраслью нашей страны.
По расчетам Мирового энергетического совета, энергоемкость мирового хозяйства в обозримой перспективе будет постепенно снижаться, но тесная зависимость между приростом ВВП и увеличением энергопотребления по-прежнему сохранится, хотя расходы энергии на единицу производимой продукции и единицу прироста ВВП будут в целом иметь понижающую тенденцию (табл. 10.1).
Начиная с 1970 г., несмотря на коренные изменения в экономической и социальной структуре общества, суммарная доля трех главных
Таблица 10.1 Среднегодовой прирост мирового ВВП и энергопотребления (%)
Предположительно доля ископаемых энергоносителей будет снижаться далее – до 76% к 2020 г. и до 69% – к 2050 г. Однако предполагается существенный рост доли природного газа, который, по данным МЭА, может выйти на первое место среди энергоносителей при условии, что он все-таки станет полноправным автомобильным топливом.
Среди мировых рынков первичных энергоносителей рынок нефти – самый крупный и сформировавшийся. В последние годы на нем реализуется 50–55% общего объема ежегодно добываемой нефти в мире.
На мировом рынке в течение большей части XX в. преобладали сделки с реальной нефтью, затем стали все более практиковаться сделки на срок, преимущественно с «бумажной» нефтью. В итоге к концу 80-х гг. была сформирована, по существу, новая мировая система, базирующаяся на биржевой торговле нефтью и нефтепродуктами, обслуживаемая в основном тремя нефтяными биржевыми центрами (Нью-Йорк, Лондон, Сингапур). Работает она круглосуточно в режиме реального времени (когда закрывается биржа в Нью-Йорке, то открывается в Сингапуре, после закрытия которой в свою очередь открывается биржа в Лондоне и т. д.). Таким образом, мировой рынок нефти в конце прошлого – начале текущего столетия постепенно превратился в рынок преимущественно «финансовый» (торговля нефтяными контрактами) из рынка преимущественно «физического» (торговля непосредственно нефтью).
В настоящее время доля торговых операций с фактической поставкой нефти и нефтепродуктов составляет менее 5% общего числа совершаемых на бирже сделок, а преобладающая часть (около 95%) – это биржевые операции с бумажными контрактами. По большей части это чисто спекулятивные сделки и контракты по хеджированию (страхованию от ценовых рисков). В итоге общий масштаб биржевых операций по нефти часто не только многократно превышает уровни их фактически реальных сделок, но в ряде случаев во много раз больше реальных объемов мировой торговли нефтью.
Исходя из доминирующих на мировом рынке нефти механизмов ценообразования, начиная со второй половины XX в., можно выделить четыре основных характерных этапа его развития, что, естественно, нашло закономерное отражение и в общей динамике мировых цен на этот товар.
• Этап 1 (до 1973 г.) – этап главенства ведущих мировых нефтяных компаний – картеля «семи сестер».
• Этап 2 (с 1973 по 1986 гг.) – этап резкого роста влияния на мировом рынке нефти Организации стран – экспортеров нефти (ОПЕК).
• Этап 3 (с 1986 по 2001 гг.) – некоторое ослабление влияния ОПЕК в условиях появления других крупных независимых стран-экспортеров и общего роста масштабов биржевой торговли и сделок с «бумажной» нефтью.
• Этап 4 (с 2001 г. до настоящего времени) – этап повсеместной либерализации мирового рынка нефти, начало страновой диверсификации источников поставок нефти основными импортерами с целью увеличения стабильности на мировом рынке, резкое преобладание фьючерсных и прочих срочных сделок в торговле нефтью в условиях дальнейшей глобализации мирохозяйственных связей.
Первые два этапа в целом характеризуются картельным принципом ценообразования, хотя и они имели принципиальные различия.
На первом этапе доминировали, во-первых, трансфертные (внутримонопольные) цены, использовавшиеся вертикально интегрированными международными нефтяными компаниями для минимизации своих налоговых отчислений по месту добычи нефти. Во-вторых, справочные цены, применявшиеся для расчета налоговых отчислений в бюджеты тех развивающихся стран, где международные нефтяные компании являлись концессионерами. В-третьих, рыночные цены, которые применялись в относительно ограниченном остаточном сегменте рынка, где работали действительно независимые субъекты. При этом на рынке доминировали средне– и долгосрочные сделки с реальным товаром, которые определяли как объемы торговли, так и уровень цен.
Развивающиеся страны – крупнейшие экспортеры нефти, обеспечивая почти 3/4 добычи нефти в мире, были не удовлетворены сложившимся мировым порядком распределения доходов от реализации этой нефти, считая его исключительно несправедливым.
В итоге 13 развивающихся стран – основных экспортеров нефти с целью отстаивания своих интересов в 1960 г. организовали ОПЕК и в 1973 г. национализировали нефтедобычу на своей территории, Эти события привели к мощнейшему «нефтяному кризису», в итоге цены на нефть взлетели за два последующих года более чем в 5 раз, что совпало (а в определенной мере и было причиной) с общим сырьевым и валютно-финансовым кризисом, охватившим в тот период всю мировую экономику.
Поскольку промышленно развитые страны в сложившихся реалиях тогда не могли в одночасье существенно сократить потребление нефти, рост мировых цен продолжался вплоть до начала 80-х гг.
Таким образом, начало этапа 2 сопровождалось установлением принципиально нового, более высокого уровня мировых цен на нефть, а продолжающийся высокий спрос на нее позволил ряду других нефтедобывающих стран – не членов ОПЕК с более высокой себестоимостью нефти (Великобритании, России, Мексике, некоторым странам Африки) – существенно увеличить добычу и начать ее экспорт, вследствие чего доля стран ОПЕК в поставках нефти на мировые рынки начала постепенно падать.
На этапе 2 доминирующая роль в ценообразовании перешла уже к 13 развивающимся нефтедобывающим государствам – членам ОПЕК (Саудовская Аравия, Кувейт, Иран, Ирак, Объединенные Арабские Эмираты, Катар, Алжир, Ливия, Нигерия, Габон, Венесуэла, Эквадор, Индонезия).
Картина главных принципов ценообразования несколько изменилась. Набор доминирующих цен остался тот же, что и на этапе 1, но поменялась их иерархия. На первое место вышли рыночные цены разовых сделок. Институт справочных цен частично еще сохранялся по той причине, что наряду с существованием официальных отпускных цен ОПЕК (в основном до 1977 г. – до волны национализации в этих странах) продолжала существовать практика установления справочных цен для исчисления налогов концессионеров. И, соответственно, трансфертные внутримонопольные цены.
Только начиная с 1986 г. (этап 3) картельное ценообразование – назначение цен ограниченной группой участников – постепенно уступило место рыночному биржевому принципу ценообразования. Цены на нефть стали преимущественно устанавливаться в результате конкурентной борьбы большого числа участников рынка по регламентированной и прозрачной процедуре и отражали в каждый момент времени текущий баланс спроса и предложения на мировом нефтяном рынке с учетом всего комплекса конъюнктурообразующих факторов экономического и политического характера.
Механизм справочных цен практически перестал действовать. Сохранились лишь рыночные и трансфертные цены, причем последние в очень ограниченном применении.
С 2001 г. проводится активная общая либерализация нефтяной торговли, что можно назвать началом этапа 4 в развитии мирового рынка нефти. Для этого этапа характерны два важнейших обстоятельства: во-первых, изменение направлений нефтяных потоков, связанное с диверсификацией поставок нефти крупнейшими импортерами, и, во-вторых, возросшая роль биржевой торговли и резкое увеличение оборотов «бумажной» нефти.
Природный газ – самый быстрорастущий в структуре энергопотребления энергоноситель, хотя по доле в энергетическом балансе он на данный момент несколько уступает нефти и углю. Вместе с тем уже к 2020 г. доля природного газа предположительно возрастет до 25%, главным образом за счет сокращения доли угля. Газ является сегодня наиболее эффективным и, что особенно важно, экологически наиболее чистым энергоносителем. В последние годы удельный вес газа в энергопотреблении стран Западной Европы увеличился, и, по экспертным оценкам, в дальнейшем эта тенденция сохранится.
Несмотря на высокую экологическую безопасность, использование природного газа требует, однако, создания дорогостоящей инфраструктуры. Вследствие географической удаленности основных его месторождений от крупнейших потребителей чрезвычайно высокими остаются расходы по его транспортировке в связи с необходимостью сооружения многокилометровых газопроводов, заводов по сжижению газа и т. п.
Исторически мировой рынок природного газа сформировался из региональных рынков. Развитие средств транспортировки газа привело к интенсивному росту межрегиональных поставок. Региональные рынки газа сегодня уже не есть абсолютно автономные образования, а являются составляющими единого мирового рынка этого сырья, и внутрирегиональная торговля газом осуществляется на основе сложившейся мировой рыночной конъюнктуры.
В последние годы меняются формы международных расчетов на мировом рынке газа. Постепенно за счет сокращения доли долгосрочных контрактов увеличивается доля относительно краткосрочных контрактов, что в свою очередь сопровождается заметным ростом числа стандартных контрактов. Лишь немногие компании в последние годы стремятся заключать контракты на срок более трех лет, что было столь типично для предшествующих лет. Исключением являются электростанции, которым жизненно необходимы стабильные поставки. Они, как и прежде, заключают контракты на долгосрочной основе от 5 до 10 и более лет, по возможности в сочетании с взаимными встречными продажами электроэнергии.
Угольная промышленность остается одной из важнейших отраслей мирового хозяйства, однако с быстрым развитием нефтяной и газовой промышленности в последней четверти XX в. она несколько утратила свое значение. Доля угля в мировом энергопотреблении постоянно снижается и к 2020 г., по прогнозам, сократится примерно до 20% против 24% в 2003–2004 гг. и более чем 25% в 1970 г. Это связано с мерами по сдерживанию широкого использования угля в последние десятилетия, поскольку он гораздо менее экологичен, чем нефть и газ, и сфера его использования все больше ограничивается топливом для теплоэлектростанций и сырьем в металлургии.
Широкая распространенность месторождений угля, позволяющая в большей степени полагаться на снабжение из местных источников, сильно сдерживает рост международного торгового обмена углем. Тем не менее, в начале XXI в. около 12% мирового потребления угля покрывается через каналы внешней торговли.
Крупнейшими потребителями угля остаются США и Китай, на долю которых приходится чуть более половины его мирового потребления. Далее следуют: Индия – 7,5%, Япония – 4,3, Россия – 4,3, Германия – 3,4%. На страны, входящие в Организацию экономического сотрудничества и развития, в 2003 г. пришлось около 45% всего потребленного в мире угля.
На начало XXI в. ведущими экспортерами угля являются Австралия, Китай, Индонезия, ЮАР, Россия и США, обеспечивающие почти 80% поставок угля на мировой рынок, в основном в Японию, Республику Корея, Тайвань, Германию и Великобританию.
Общая динамика мировых цен на уголь в первую очередь определяется уровнем экспортных цен на это сырье из США. И это вполне закономерно, поскольку именно на эту страну, располагающую огромными природными запасами высококачественного каменного угля и легкодоступными для разработки открытым способом месторождениями вблизи Атлантического побережья, приходится в последние годы более 20% мировой добычи, 22–24% потребления и порядка 6% экспорта угля на мировой рынок. Разумеется, эти цены находятся под серьезным влиянием со стороны основных потребляющих уголь отраслей в Западноевропейском регионе и Японии.
В целом за период с 1990 г. среднегодовые темпы прироста мирового производства электроэнергии составили около 2,8%, что практически совпадает со среднегодовыми темпами роста мировой экономики в целом.
Электроэнергетика в силу своей природы обладает рядом характерных особенностей, объективно вызывающих необходимость сохранения преимущественно государственного управления и постоянного жесткого контроля с его стороны за безаварийным функционированием и развитием отрасли. Это обусловлено следующими основными обстоятельствами:
• особая важность для населения и всей экономики страны в целом надежного энергоснабжения;
• крайне высокая капиталоемкость и продолжительность сооружения соответствующих объектов, что объективно и обусловливает наличие в отрасли естественных монополий;
• крайне высокий потенциальный уровень опасности объектов электроэнергетики для населения и окружающей среды, особенно АЭС, в случае возможных техногенных и прочих катастроф.
Международная торговля электроэнергией до сих пор еще носит региональный приграничный характер в силу специфики самой энергии: ее транспортировка возможна исключительно по соответствующим линиям электропередачи.
Определение цены лицензий – одна из самых сложных проблем, которую необходимо решать при осуществлении внешней торговли лицензиями. Потенциальный лицензиар должен рассчитать и назвать цену лицензиату, а покупатель лицензии должен определить для себя вилку цены или, по крайней мере, максимально возможную цену, за которую он может купить лицензию. Следовательно, потенциальные контрагенты лицензионных соглашений должны определить приемлемые для себя цены лицензий до переговоров об их продаже или закупке.
До настоящего времени ни у нас, ни за рубежом не выработано единой методологии и единых методов определений цены лицензии. Цена лицензии на практике во многом зависит от конъюнктурных факторов, умения вести переговоры и от других причин, зачастую трудно предсказуемых. Лицензиат, покупая лицензию, может стремиться к получению экономического эффекта не столько за счет увеличения прибыли, сколько за счет получения возможности проведения исследований от уровня научно-технических достижений, приобретенных по лицензии. Достигнув экономии на собственных исследованиях и разработках, лицензиат может вырваться вперед и даже превзойти достижения лицензиара.
В отличие от других товаров стоимость и цена технологии, как правило, не определяются расходами, связанными с ее созданием. В этом смысле технология аналогична таким товарам, как недвижимость или ценные бумаги, стоимость которых зависит от величины дохода, который можно получить от их использования. Точно так же и стоимость технологии зависит от величины дополнительной прибыли, которую можно получить вследствие ее реализации. Часто в этом случае говорится о технологической ренте (по аналогии с земельной рентой).
Возможность получения технологической ренты обеспечивается технологической монополией, которой обладает ее собственник. Природа этой монополии двояка. Во-первых, она обусловливается интеллектуальной природой технологии, и владелец технологии, сохраняя свои знания в тайне, обеспечивает себе информационную монополию. Во-вторых, информационная монополия подкрепляется юридической, которая обеспечивается правом интеллектуальной собственности в виде патентной системы, авторского права. Технология, широко известная всем и не защищенная юридическими нормами, не обеспечивает ее владельцу технологической монополии, не может приносить технологической ренты и не является вследствие этого товаром.
Продажа лицензий является внешнеторговой сделкой с наиболее высокой валютной эффективностью, позволяет получить значительные средства при минимальных затратах материальных, финансовых и людских ресурсов и особенно рациональна в условиях ограниченных промышленных мощностей, невозможности удовлетворения спроса рынка путем поставки готовой продукции.
На размеры цен лицензий действует целый ряд факторов, влияние которых проявляется неодинаково. В одних случаях, например, определяющим фактором цены лицензии будут конкурентные предложения фирм, а в других – они не будут оказывать существенного влияния на величину цены, поскольку уровень предлагаемых конкурентами лицензионных объектов может быть несопоставим. Таким образом, в разных лицензионных сделках значение одних и тех же факторов, влияющих на цену лицензии, не одинаково. С другой стороны, трудно перечислить и предусмотреть все возможные факторы, которые оказывают или могут оказывать влияние на величину цены лицензии. Однако практика международной торговли лицензиями показывает, что факторы, влияющие на размер лицензионного вознаграждения, можно условно разбить по группам и выделить из них те, действие которых проявляется наиболее часто.
Технические факторы учитывают:
• стадию разработки научно-технических достижений: научный задел, проведенные научно-исследовательские работы, конструкторская разработка, освоение, использование при производстве новой техники (технологии). Наименьшая цена будет на стадии идеи, наибольшая – на стадии производства;
• отрасль, к которой относится предмет лицензионного соглашения;
• техническую ценность изобретения или ноу-хау, а также объектов техники, в которых они могут быть применены;
• необходимость поставки сырья, деталей, узлов лицензиаром для производства продукции у лицензиата;
• объем и значимость передаваемого ноу-хау по лицензии;
• риск раскрытия ноу-хау конкурентами в результате массового применения продукции, промышленного шпионажа, собственных исследований и разработок;
• возможный срок жизни лицензионной продукции, спрос на лицензионную продукцию с учетом перспективы, научно-исследовательские разработки конкурентов.
Экономические факторы включают:
• величину ожидаемой прибыли лицензиата;
• объем лицензионной продукции в течение срока действия лицензионного соглашения и цены на нее в стране лицензиата и странах предполагаемого экспорта;
• размеры капитальных вложений для производства лицензионной продукции и источники финансирования;
• расходы на собственные научно-исследовательские и опытно-конструкторские работы по доведению технической документации к конкретным условиям производства у лицензиата; их источники (собственные средства, кредит и т. д.);
• расходы на иностранное оборудование для производства лицензионной продукции;
• наличие рынков сбыта лицензионной продукции, охраняемых патентами лицензиара, и ежегодная их емкость, которую может обеспечить лицензиат;
• возможность использования сбытового аппарата лицензиара для сбыта продукции лицензиатом;
• наличие конкурентных предложений различных фирм на покупку (продажу) лицензии на аналогичные или взаимозаменяемые объекты;
• виды платежей за лицензию и порядок их исчисления;
• валюту платежа.
К числу правовых факторов, влияющих на цену лицензии, относятся:
• вид лицензионного договора и объем передаваемых прав;
• условия взаимообмена усовершенствованиями, как обеспеченными, так и не обеспеченными патентной защитой;
• надежность патентной защиты;
• предоставление торговой марки лицензиара для использования на лицензионной продукции и ее ценность (лицензионный франчайзинг);
• срок соглашения;
• государственное регулирование лицензионной торговли (налогообложение);
• особенности законодательства страны лицензиата;
• включение в соглашение условий о судебных издержках в связи с нарушением патентов, лежащих в основе лицензионного соглашения;
• дополнительные условия лицензионных соглашений, могущие повлечь расходы у лицензиата и лицензиара.
Даже неполный перечень факторов, которые влияют на размер лицензионного вознаграждения, показывает, что определение цены лицензии – сложная проблема, которую приходится решать при заключении лицензионного соглашения. Действие факторов, влияющих на цены лицензий, в каждом лицензионном соглашении различно, поэтому трудно предложить какую-либо единую методику для точного определения цены лицензии. Конечно, разбивка указанных факторов по группам (технические, экономические и правовые) весьма условна, так как многие из них могут быть отнесены к нескольким группам одновременно.
Практика установления цен на лицензии свидетельствует о том, что иногда предложенная цена лицензий благодаря умелому проведению переговоров оказывается в два и более раза меньше, чем первоначально запрошенная. Практика знает многочисленные случаи, когда цены лицензий составляют многие миллионы долларов. Обычно в основе таких лицензий лежат изобретения и ноу-хау, способствующие дальнейшему прогрессивному развитию целых отраслей промышленности. В западноевропейской и американской практике лишь 2–3 патента из 100 являются высокоприбыльными и только 10 из 100 оправдывают затраты на исследовательские работы и патентную защиту, остальные 90 приносят владельцам чистый убыток и не находят коммерческой реализации.
Нижнюю границу цены технологии определяет величина затрат на ее создание плюс средняя прибыль; верхняя граница определяется достаточно высокой долей от доходов покупателя лицензии. Из этого следует, что цена технологии может колебаться в очень широких границах и ее конкретная величина находится в прямой зависимости от рыночной позиции продавца и покупателя технологии. Методика ценообразования лицензии основана на простом принципе: продавцу лицензии выплачивается часть прибыли покупателя, полученной от продажи лицензионной продукции. В зависимости от вида продукции, объемов ее производства (серийности) величина этой части колеблется от 10 до 30% прибыли покупателя.
Процесс формирования цен на традиционные экспортно-импортные товары принципиально отличается от формирования цен на предметы лицензионных соглашений – научно-технические достижения. Цены на обычные материальные товары на внешнем рынке формируются на базе их стоимости. Это не значит, что цена товара всегда совпадает с его стоимостью, напротив, чаще бывает наоборот, но так или иначе она колеблется вокруг стоимости, которая выражает общественно необходимые затраты труда на производство данного товара при данном уровне развития производительных сил.
В отличие от цен на обычные материальные товары цена на предметы лицензионных соглашений стоимостью не определяется. Это объясняется, главным образом, нематериальным характером предметов лицензионных соглашений.
1. Стоимость исследований и полученных результатов НИОКР, передаваемых по лицензии, может исчисляться десятками миллионов долларов, а цена лицензии – несколькими десятками тысяч долларов, составляя 10–20% от затрат на НИОКР.
2. Если цены на обычные товары складываются прежде всего на базе затрат на их производство, то цены на предметы лицензионных соглашений формируются на базе результатов – прибыли, получаемой от их использования. В практике международной торговли лицензиями при установлении цен на них исходят из размера прибыли, которую может получить лицензиат при выпуске продукции по лицензии. В зависимости от возможной прибыли фирмы решают и вопрос о том, в какой пропорции она будет распределена между лицензиаром и лицензиатом. Фактически раздел прибыли между лицензиаром и лицензиатом осуществляется путем установления в пользу лицензиара определенного процента с цены произведенной и реализованной продукции. При этом доля лицензиара исчисляется не от прибыли, а только от той ее части, которая получена благодаря использованию лицензии. Стоимость лицензии должна дать возможность лицензиату при всех издержках на приобретение и внедрение получить прибыль, которая будет выше прибыли от реализации аналогичной продукции. Сложившаяся практика купли-продажи лицензий показывает, что доля лицензиара в прибыли лицензиата (после продажи продукции) составляет 10–35%.
Используются несколько форм платежа по продаже лицензий.
1. Роялти – это лицензионные вознаграждения в форме периодических отчислений, пропорциональных определенным показателям, формирующимся в ходе использования лицензии. Роялти обычно начисляется с привязкой к показателям роста прибыли или роста выпуска продукции. При этом предполагается, что цена единицы продукции равна цене нетто франко-завод на базе цен такой же продукции, производимой лицензиаром, а также прейскурантов или цен по предложениям иностранных фирм на аналогичную или близкую продукцию с учетом поправки на разницу в характеристиках и скидок на уторговывание. Роялти выплачивается в конце каждого года действия лицензионного соглашения, начиная с момента выпуска готовой продукции. Форма расчета от сумм продаж применяется тогда, когда реальную прибыль определить сложно. Колебания цен на мировом рынке делает выплату роялти по твердой фиксированной ставке довольно обременительной. Поэтому при долгосрочных соглашениях применяются ставки, дифференцированные по годам, в соглашении может быть установлен уровень минимально гарантированного платежа. Форма вознаграждения в виде роялти встречается в большинстве лицензионных соглашений, зачастую в сочетании с другими видами оплаты.
2. Паушальный платеж – это выплата твердо зафиксированной суммы лицензионного вознаграждения единовременно или с разбивкой. Паушальные платежи применяются, когда сложно спрогнозировать эффект действия ноу-хау или стоимость лицензии невысокая. Паушальные платежи чаще всего применяются во внепроизводственной сфере. По существу, они представляют собой фактическую цену лицензии. Вознаграждение в виде паушального платежа является капитализацией роялти, т. е. досрочной единовременной выплатой. Он рассчитывается по формуле:где П – паушальный платеж;
T — срок действия лицензионного соглашения, лет;
t — номер года;
Рt — дисконтированная стоимость предполагаемых роялти в год t;
С — ставка роялти, % стоимости чистых продаж;
D — годовая стоимость чистых продаж в год t;
п — ставка дисконта, в долях ед.Величина паушального платежа за технологию может быть рассчитана на основе ставки роялти, периода выплаты и предполагаемых чистых продаж продукции, произведенной с помощью лицензии. Эта форма платежа используется редко, чаще всего устанавливаются смешанные формы оплаты, из них следует указать на условие, по которому уплачивается первоначальная фиксированная сумма, а далее идут периодические отчисления.
3. «Кост плас» – выплаты за дополнительные услуги по согласованным расценкам сверх оговоренной цены. Могут применяться также смешанные формы платежей.
Стоимость лицензии тесно связана с формой платежа. При платежах с единицы произведенной по лицензии продукции (форма роялти) общие выплаты за срок действия лицензионного соглашения бывают больше, чем при форме паушального платежа, когда общая стоимость лицензии выплачивается по частям, например 20% при подписании соглашения, 30 – при подписании технической документации, 30 – при начале производства продукции, 20 – гарантийные платежи (они, как правило, разносятся на оставшийся срок действия лицензионного соглашения равными долями). Применяются и комбинированные формы лицензионных платежей, когда часть стоимости на первом этапе освоения производства лицензионной продукции выплачивается в паушальной форме, а с начала производства продукции оплата идет с единицы произведенной продукции (т. е. в форме роялти). В этом случае важно предусмотреть в лицензионном соглашении ежегодные платежи, которые осуществляются покупателем, даже если он не использует лицензию и не выпускает по ней продукцию.
Срок действия лицензионного соглашения, принятый в мировой торговле лицензиями, не превышает 10 лет. В качестве расчетного срока действия соглашения рекомендуется срок 5–7 лет для бесплатных лицензий, освоение которых не требует больших капиталовложений и длительных сроков, а также патентные лицензии, объектом которых являются изделия с коротким сроком реального старения (например, изделия бытовой техники); или срок 7–10 лет для патентных лицензий с длительным периодом жизни лицензий, освоение которых связано со значительными капитальными затратами, длительной поставкой оборудования (1–1,5 года) и общим периодом внедрения в производство свыше двух лет.
Принятые в мировой практике принципы оплаты влияют на общую стоимость лицензии следующим образом. Общая суммарная стоимость лицензии будет тем меньше, чем скорее и больше покупатель начинает платить. Когда же платежи растянуты по времени и основная их часть приходится на последние годы срока действия лицензионного соглашения, суммарная стоимость лицензии растет. Объем производства продукции по лицензии определяется на основании данных планируемой лицензиатом программы производства продукции и анализа емкости потенциального рынка территории, на которую распространяется лицензия.