Чтение онлайн

на главную

Жанры

Инвестиции. Шпаргалки

Смирнов Павел Юрьевич

Шрифт:

Портфель ценных бумаг содержит совокупность ценных бумаг; более ликвиден и легко управляем; здесь имеются высокий уровень риска (не только относительно дохода, но всего инвестированного капитала); более низкий уровень доходности; как правило, отсутствие возможностей реального воздействия на доходность; низкая инфляционная защищенность такого портфеля; ограниченность вариантов выбора отдельных финансовых инструментов.

Портфель прочих объектов инвестирования обычно

дополняет инвестиционный портфель организации (например, валютный или депозитный портфель).

Смешанный инвестиционный портфель одновременно включает перечисленные разнородные объекты инвестирования.

Портфель роста формируется из ценных бумаг, курсовая стоимость которых растет. Цель данного типа портфеля – рост стоимости портфеля.

84. Виды инвестиционных портфелей (окончание)

Портфель дохода ориентирован на получение высокого текущего дохода – процентов по облигациям и дивидендов по акциям; состоит из объектов инвестирования, обеспечивающих получение дохода в текущем периоде (акции с умеренным ростом курсовой стоимости и высокими дивидендами, облигации и другие бумаги с выплатой текущих доходов).

Портфель рискованного капитала – содержит ценные бумаги молодых компаний или предприятий агрессивного типа;

Сбалансированный портфель – частично состоит из бумаг, быстро растущих в курсовой стоимости, частично – из высокодоходных.

Специализированный портфель – в нем ценные бумаги объединены по частным критериям.

Консервативный портфель в основном включает объекты инвестирования со средними (иногда минимальными) значениями риска (здесь темпы роста капитала и дохода значительно ниже).

Портфель постоянного дохода – это портфель, состоящий из высоконадежных ценных бумаг, приносящий средний доход при минимальном уровне риска.

Комбинированный портфель формируется, чтобы избежать возможных потерь на фондовом рынке – как от падения курсовой стоимости, так и от низких дивидендных и процентных выплат. Тип портфеля у инвестора может меняться, исходя из конъюнктуры и стратегических целей.

При формировании инвестиционного портфеля для инвестора важно:

1) выбрать адекватные ценные бумаги – такие, которые бы давали максимально возможную доходность и минимально допустимый риск;

2) определить, в ценные бумаги каких эмитентов следует вкладывать денежные средства;

3) диверсифицировать инвестиционный портфель: вкладывать деньги в разные ценные бумаги, а не в один их вид необходимо для снижения риска вложений. Диверсификация должна быть разумной и умеренной, вложение в большое число разнообразных ценных бумаг вызовет большие расходы на отслеживание необходимой информации для принятия инвестиционных решений.

85. Финансовые инвестиции: классификация

Классификация финансовых инвестиций по признаку влияния и контроля на фирму, акции которой приобретены инвестором:

1) оказывающие существенное влияние – владение от 20 до 50 % акций с правом голоса;

2) обеспечивающие контроль – владение более 50 % акций с правом голоса;

3) не позволяющие установить контроль и не оказывающие существенного влияния – владение менее 20 % акций с правом голоса;

4) обеспечивающие контроль – владение от 20 до 50 % акций материнской компании и 100 % акций дочерней компании.

Классификация финансовых инвестиций на предприятии:

1) приобретение ценных бумаг:

а) акций других коммерческих организаций;

б) облигаций;

в) других ценных бумаг;

2) вложение в активы других предприятий:

а) активы предприятий-производителей;

б) финансово-кредитных учреждений;

в) других коммерческих организаций.

В целом, срок окупаемости инвестиционного проекта – это продолжительность наименьшего периода, по истечении которого текущий чистый доход в текущих или дефлированных ценах становится (и в дальнейшем остается) неотрицательным; он может быть рассчитан с учетом дисконтирования: это наименьший период, по истечении которого текущий чистый и дисконтированный доход становится (и в дальнейшем остается) неотрицательным; а также – без учета дисконтирования. Величина срока окупаемости используется только в качестве ограничения.

В целом, финансовые инвестиции делятся на группы:

1) стратегические инвестиции – вложения в проекты, соответствующие стратегическим направлениям развития (освоение новых технологий производства продукции, строительство новых предприятий и др.);

2) нестратегические альтернативные инвестиции – вложения в объекты непроизводственного назначения и проекты, связанные с модернизацией и капитальным ремонтом действующих промышленных объектов;

3) текущие безальтернативные инвестиции – вынужденные капиталовложения, осуществляемые для повышения надежности производства и техники безопасности, направленные на выполнение требований по охране окружающей среды.

86. Финансовые инвестиции: доходность

Доходность ценной бумаги – это прирост или снижение ее стоимости относительно первоначальной цены; это отношение реального дохода, принесенного бумагой, к затратам на ее приобретение. Доходность:

Поделиться:
Популярные книги

Газлайтер. Том 10

Володин Григорий
10. История Телепата
Фантастика:
боевая фантастика
5.00
рейтинг книги
Газлайтер. Том 10

Газлайтер. Том 6

Володин Григорий
6. История Телепата
Фантастика:
попаданцы
альтернативная история
аниме
5.00
рейтинг книги
Газлайтер. Том 6

Вторая невеста Драконьего Лорда. Дилогия

Огненная Любовь
Вторая невеста Драконьего Лорда
Любовные романы:
любовно-фантастические романы
5.60
рейтинг книги
Вторая невеста Драконьего Лорда. Дилогия

Одиссея адмирала Кортеса. Тетралогия

Лысак Сергей Васильевич
Одиссея адмирала Кортеса
Фантастика:
попаданцы
альтернативная история
9.18
рейтинг книги
Одиссея адмирала Кортеса. Тетралогия

Мир в прорези маски

Осинская Олеся
1. Знакомые незнакомцы
Фантастика:
фэнтези
юмористическое фэнтези
9.46
рейтинг книги
Мир в прорези маски

Кодекс Крови. Книга II

Борзых М.
2. РОС: Кодекс Крови
Фантастика:
фэнтези
попаданцы
аниме
5.00
рейтинг книги
Кодекс Крови. Книга II

Идеальный мир для Социопата 13

Сапфир Олег
13. Социопат
Фантастика:
боевая фантастика
постапокалипсис
рпг
5.00
рейтинг книги
Идеальный мир для Социопата 13

Отряд

Валериев Игорь
5. Ермак
Фантастика:
альтернативная история
5.25
рейтинг книги
Отряд

Пожиратель душ. Том 1, Том 2

Дорничев Дмитрий
1. Демон
Фантастика:
боевая фантастика
юмористическая фантастика
альтернативная история
5.90
рейтинг книги
Пожиратель душ. Том 1, Том 2

Убивать чтобы жить 2

Бор Жорж
2. УЧЖ
Фантастика:
героическая фантастика
боевая фантастика
рпг
5.00
рейтинг книги
Убивать чтобы жить 2

Охота на попаданку. Бракованная жена

Герр Ольга
Любовные романы:
любовно-фантастические романы
5.60
рейтинг книги
Охота на попаданку. Бракованная жена

Золушка по имени Грейс

Ром Полина
Фантастика:
фэнтези
8.63
рейтинг книги
Золушка по имени Грейс

Цеховик. Книга 2. Движение к цели

Ромов Дмитрий
2. Цеховик
Фантастика:
попаданцы
альтернативная история
5.00
рейтинг книги
Цеховик. Книга 2. Движение к цели

Баоларг

Кораблев Родион
12. Другая сторона
Фантастика:
боевая фантастика
попаданцы
рпг
5.00
рейтинг книги
Баоларг